岸上的人想下水，水中的人卻想上岸。

有投資者懊惱沒有及時參與比特幣的暴漲行情，錯失“一夜暴富”機會，也有投資者后悔沒有及時抽身，*終落得“竹籃打水一場空”，甚至負債累累。

*近一周時間里，比特幣價格*點和*點差值超過1萬美元。僅5月12日一天，全球就有近20萬人在虛擬貨幣上爆倉，損失合計112億美元。

5月18日，國內虛擬貨幣迎來強監管。18日晚間，中國互聯網金融協會、中國銀行業協會、中國支付清算協會就防范虛擬貨幣交易炒作聯合發布公告，確保進一步貫徹落實中國人民銀行等五部門此前發布的《關于防范比特幣風險的通知》、《關于防范代幣發行融資風險的公告》等要求。

三協會公告一出，虛擬貨幣繼續暴跌。截至發稿，比特幣已跌破40000美元/枚，續刷2月8號以來新低。以太幣價格和萊特幣也紛紛暴跌。

炒幣“*人士”的心路歷程

去年以來，比特幣的暴漲帶動了整個虛擬貨幣圈的瘋狂。包括馬斯克在內的一些知名人士更是成為許多虛擬幣的“帶貨者”。“狗狗幣”“柴犬幣”在馬斯克的“喊單”中暴漲暴跌。

隨著炒幣風潮興起，缺乏辨別能力的投資者正成為圍獵目標。一邊是“山寨幣”大行其道，一邊是莊家野蠻收割，行業亂象對居民財富的威脅日益增加。眾多業內人士呼吁，該領域亟待有關部門進行整頓與規范。

孟大媽今年60歲，口口聲聲自稱“維家人”。她在2018年開始斥巨資買入維卡幣。

維卡幣的管理員對她說，維卡幣將成世界通用貨幣，一枚維卡幣價值等于10克*。對此，她深信不疑。

2020年，公安機關等多部門曝光了維卡幣的“傳銷+炒幣”模式，但孟大媽還是執拗地相信，維卡幣將是“超越比特幣”的數字貨幣。

孟大媽的女兒小姝對記者說，母親在維卡幣血本無歸之后，又加入了投資狗狗幣、熊貓幣等的聊天群，依然對靠炒幣實現財富自由抱有幻想。

“這些年已經幫我媽還了幾次債，但她都不肯聽我們的。”小姝說，孟大媽炒幣多年，每個項目都砸進去幾萬元，“每隔一陣就聽她興沖沖地來說有一個新項目，隔一陣就有一個，還讓身邊親朋好友拉人頭，給全家都注冊了虛擬幣錢包。”

錢投進虛擬幣平臺后就無法提現，次數多了，孟大媽心里也明白這是資金盤。可她還是退了加、加了退，在各種幣圈群里進進出出。“她就是心存僥幸，一會對我說，只要自己不是*后的接盤俠，就能割別人‘韭菜’；一會對我說，賠了十個項目，只要有一個項目翻身就行。”小姝說。

終于，孟大媽不光賠完了畢生積蓄60萬元，還背上了一身銀行貸款。

監管從未離場

2020年以來，比特幣等虛擬貨幣價格大幅波動，國內虛擬貨幣炒作風氣有所抬頭。參與者盲目跟風，通過境外交易所和場外交易商參與交易，容易發生較大損失。

鑒于此，中國互聯網金融協會、中國銀行業協會、中國支付清算協會5月18日聯合發布公告，要求會員機構不得開展虛擬貨幣交易兌換以及其他相關金融業務，堅決抵制虛擬貨幣相關非法金融活動，不為虛擬貨幣交易提供賬戶和支付結算、宣傳展示等服務，同時提示社會公眾加強風險防范意識，不要參與虛擬貨幣相關交易炒作活動，謹防個人資金受損。

近年來監管部門對虛擬貨幣領域的監管和整治從未停止。比如，2013年，中國人民銀行等五部委發布《關于防范比特幣風險的通知》指出，從性質上看，比特幣應當是一種特定的虛擬商品，不具有與貨幣等同的法律地位，不能且不應作為貨幣在市場上流通使用。

2017年9月，在互聯網金融風險專項整治工作框架下，中國人民銀行等七部門聯合發布《關于防范代幣發行融資風險的公告》，明確虛擬貨幣交易和代幣發行融資平合涉嫌非法發行證券、非法集資，指導各地集中取締173家平合，此后保持監管高壓態勢，累計清退38家境內新增平合。

涉嫌非法金融活動

監管部門早已明確，任何為中國居民提供虛擬貨幣交易服務的個人或交易所均涉嫌開展非法金融活動。但仍有不少個人或交易所鋌而走險，提供虛擬貨幣交易服務。

目前，我國明令禁止交易平合從事法幣與虛擬貨幣的兌換業務、買賣或作為中央對手方買賣虛擬貨幣、為虛擬貨幣提供定價和信息中介等服務，按現行監管規定這一要求對境外交易所和場外交易商同樣適用。

對金融機構和支付機構而言，監管部門要求銀行業金融機構、非銀行支付機構不得開展虛擬貨幣交易兌換及相關業務，不得為虛擬貨幣交易提供支付結算服務。

除提供渠道以外，為虛擬貨幣交易所或場外交易商提供引流、客戶識別以及信息展示，也都存在法律風險。按照《防范和處置非法集資條例規定》，對非法集資協助人，由處置非法集資牽頭部門給予警告，處違法所得1倍以上3倍以下的罰款；構成犯罪的，依法追究刑事責任。

對于場外交易商的定義，業內人士表示，場外交易商類似于網貸機構，具有撮合功能，并且提供交易展示，其專門服務于身在境內但想要購買比特幣等虛擬貨幣的投資者。“賣方在場外交易商發單，買方在此處進行購買。場外交易商的平臺可能是網站，也可能是微信群、QQ群等。”

交易虛擬貨幣不受法律保護

比特幣等虛擬貨幣自身價值根基比較脆弱，可以看作是一種*不成熟的金融資產，其價格易受少數幾個虛擬貨幣巨鯨賬戶以及監管和輿論影響，波動十分劇烈。比如，今年2月美國財政部長耶倫發聲質疑比特幣、馬斯克宣布特斯拉不再支持比特幣交易后，比特幣價格均在短期內出現了較大跌幅。

尤其是火幣、幣安、OKEX交易平臺等境外虛擬貨幣交易所的服務器不停更換，監管部門的監管難度不斷加大。與此同時，部分互聯網企業、社交賬號等為虛擬貨幣交易炒作活動提供技術支持和宣傳營銷服務，為社會公眾參與虛擬貨幣交易炒作提供了便利，誘導社會公眾參與投機炒作，提升了互聯網輿論對虛擬貨幣行情的關注度。

據了解，虛擬貨幣場外交易商和大部分交易所不受監管，虛構交易、操縱價格、侵吞客戶資金的情況時有發生。部分交易所誘導投資者參與杠桿交易，*易發生巨大損失，僅5月12日一天全球就有近20萬人爆倉，損失合計112億美元。

目前，境內已經沒有比特幣等虛擬貨幣的交易場所，“翻墻”在境外買比特幣沒有消費者保護措施，投資者受到損失只能自負。尤其是參與比特幣等虛擬貨幣的個人和企業不被法律保護，交易合同屬于無效，投資者需自行承擔風險。

文章來源于高金CGFT